美國養(yǎng)老保險箱——年金
美國的退休計劃大家一般知道公司sponsor的401k和國稅局給稅務居民的IRA個人退休計劃以外,年金(Annuity)也是眾多退休計劃中的一種。人們經(jīng)常拿年金和人壽保險來比較,壽險是被保人去世后保險公司賠付,而年金是被保人活著,保險公司就要一直付錢給到被保人。年金與其他退休計劃不同的是,它是一種個人和保險公司的合同,風險相對較小,被稱為保險公司提供的“養(yǎng)老保險箱”。
年金從性質(zhì)來講是一種保險產(chǎn)品,是由人壽保險公司所提供的一種供人們退休儲蓄使用的工具。年金是由金融機構創(chuàng)建并且出售,金融機構在接受并投資個人資金,然后在年金化時(Annuitization)支付一定的現(xiàn)金給投保人。年金分為兩個階段,第一個是在年金化開始之前的積累階段,第二個是年金化開始后的支付階段。一旦開始年金化,年金合同便終止。而保險公司支付給投保人的現(xiàn)金是一種保費的支付。
為什么購買年金?年金是一個大容器,既可以把non-qualified計劃,即稅后的錢放在年金里面,也可以把qualified計劃,如401K、403B、IRA或SEPIRA放在年金中。不少老百姓換了工作或提早退休,可以把前公司的雇員退休帳戶(401K)里的錢轉到年金來,有些人把自己購買的個人退休帳戶(IRA)也轉到年金來,有些人把銀行沒什么利息的存款也轉投年金。這種rollover或transfer只是換個地方,不牽涉提前領取的問題,因而不會有稅的問題,更不會有罰款。
我們做年金最主要的目的,就是怎樣把退休時候能有穩(wěn)定的資金安享晚年。特別是人的平均壽命愈來愈長,美國男生平均壽命是77歲,女生是81歲;但是呢,沒有很多老百姓享受企業(yè)提供的退休計劃,而對于這部分有退休計劃的美國人來說,還是存不下足夠的錢來維持退休后的生活水平。美國的養(yǎng)老體系,詬病很多,近幾年更是頻頻告急。一個普通家庭現(xiàn)在不能夠在以后只靠一份退收收入來維持。
年金的類型浮動年金(VariableAnnuity)里面存進去的錢在扣除一定費用后,可以用來選擇不同的投資,主要是股票或基金。這種年金的最大特點就是隨著市場波動,上下起伏可以很大,賺與賠直接影響現(xiàn)金賬戶以及付給年金領取人的金額數(shù)量。
固定年金(FixedAnnuity)主要像銀行的定期存款一樣,但專為退休而設定“存款”。固定年金的收益不會隨著市場起伏,里面的本金也不會損失,保險公司保證給你一個最低的利息,大于在1.70%-2%之間,不會賠錢,但是利息可能剛夠彌補通貨膨脹,但卻無法帶來更高的回報。
指數(shù)年金(IndexedAnnuity)指數(shù)年金是最大的特點就是做到了“保本不賠”。該賬戶的資金和股市指數(shù)(通常為標普500)的表現(xiàn)相掛鉤,如果市場表現(xiàn)好,掛鉤指數(shù)上漲,那么年金領取人可以獲得年金合同規(guī)定的上限(cap)以下的收益;如果掛鉤指數(shù)下跌,那么年金所有人賬戶中的本金和已賺到的利息和紅利免受影響。另外,現(xiàn)在保險公司在年金中增加“保證終生收入附加條款”(GuaranteedLifetimeIncomeRider),只要投保人還活著,哪怕投保的本金全部用光,保險公司也要繼續(xù)為投保人每年/每月按照原有規(guī)定的金額支付養(yǎng)老金,活到老付到老。
即取年金(ImmediateAnnuity)正如同它的名字,即取現(xiàn)金的投保人立馬投錢,立馬取錢。這類型的年金比較適合已經(jīng)到了退休年齡的人,因為投保人在購買年金后可以每個月領取一定金額的年金,一直領到過世。
年金的優(yōu)勢1.年金可以延稅(tax-deferral),放進賬戶里面的錢,只要不取出就可以暫時不用交稅,知道領取養(yǎng)老金的時候再交稅。這樣帶來的好處非常多,通常情況下退休后的稅率會比工作時候要低;而且不用每年交稅,利滾利最終的收益一定比年年交稅要高。
2.不同于401K或者IRA,年金的存款并沒有上線,也就是說可以根據(jù)自己的需要投入自己認為合理的數(shù)字。
3.其他退休賬戶的錢可以一次性的轉進年金里面。有很多年金產(chǎn)品會根據(jù)繳費的具體年限,在第一年或者之后很多年發(fā)放紅利。
4.除了投保人獲得終身的退休收入,還可以指定受益人,如果投保人在領取年金之前就去世了,受益人可以領取全部的本金。當然如果投保人去世時賬戶里面還有沒有領取完的余額,受益人也可以繼續(xù)領取。
年金產(chǎn)品的退休收入如何計算?年金一般會以實際帳戶和終身收入帳戶來記帳;實際帳戶(AccountValue)是真正的錢,即年金賬戶里積累的真實的現(xiàn)金價值,當客戶surrender年金的時候會收到的金額。
而終身收入帳戶(Lifetimeincomeaccount)是一種用來計算在終身收入的價值,所以剛才提到的產(chǎn)品也一樣。所有的Bonus都是重點放在終身收入帳戶上,讓很多客戶更愿意把錢存在里面作退休用途。
雖然在拿終身退休金的時候,會從實際帳戶里扣錢,不過,就算實際帳戶里已經(jīng)沒錢了,保險公司仍然會重視合約精神,繼續(xù)把終身退休金給到客戶。
打個比方,最近市面上35%bonus的年金產(chǎn)品,假設你存了10萬塊錢進去,然后按照現(xiàn)在的紅利給你$35,000,那$35,000是算在終身收入帳戶帳號去記帳,在以后需要做lifetimeincome的時候才會算進去的,你如果以后不拿lifetimeincome,要一筆錢拿走的話,只會以10萬的基礎下,計算一些參考指數(shù)市場的收益回報及費用,還有退保罰金(Surrendercharge)等等。
Athenagility限時的史上最重磅35%的開戶保費紅利,開戶條件只要$20,000保費,主力帶有終身退休金功能LifetimeIncome;簡常來說,這個功能就是保險公司會按照您存進去年金里的錢,參照紅利和指數(shù)增值,在以后會按那個總值的比例去給您一筆錢,為您退休生活多一重保障。
以45歲男生為例,用10萬美元購買該產(chǎn)品年金,有35%收入紅利作以后拿退休金計算;年金內(nèi)的錢再參考指數(shù)增長,60歲開始拿終身退休金,每年可以拿$13,809,如果以后指數(shù)回報增加,所拿的錢也會提高,65歲每年可以拿$20,771;75歲每年拿$34,289;達到抗通漲效果。這個35%Promotion2月22號已經(jīng)開始,欲購從速。
購買年金前需知1.年金的利率一般都比較低,固定的利率一般在3.5%左右;而且買了年金以后要等到59歲半以后才可以提取錢,否則你會被罰10%的款。年金不是一種投資產(chǎn)品,而是一種保險產(chǎn)品。如果你是想要一份穩(wěn)定的有保障的退休收入,年金是一個不錯的考量。
2.年金產(chǎn)品的支付比率(payoutratio),也就是說等到拿錢的時候,每年可以真正拿到多少的退休金。年金主要分兩個時間段,第一個時間段是積累階段,第二個階段是提取階段。很多年金公司都用各種各樣的計算方法來豐富積累階段,但是關鍵的還是你在拿錢的時候真正可以拿多少錢。
3.要根據(jù)自己年齡,多快想拿錢,對風險的承擔能力,希望拿保證終身收入還是到期的時候一次取出保費,來決定購買什么樣的年金。與此同時要跟自己的保險經(jīng)紀人做好溝通,這樣才能買到適合自己的年金產(chǎn)品。
4.所有年金都有解約期限(Surrenderperiod),視各家保險公司規(guī)定,在這段期間,投資人不可將此合約解約、提領錢,或將里面的錢轉到(transfer/rollover)到其他公司,否則投資人就必須支付罰款給保險公司。解約期限通常為5年、7年、10年不等,依各家保險公司的各類年金產(chǎn)品而定。因此投資人在簽約前應仔細詳讀合約內(nèi)容與銷售說明書(prospectus)。
